12月15日，中国领先的MRO采购服务平台震坤行成功于美国纽约证券交易所上市，股票代码为ZKH。华兴资本在此次交易中担任联席主承销商。

本次交易（不包括超额配售权）共发行400万份美国存托股票（ADS），每份ADS的发行价为15.50美元。本次上市募集的资金将主要用于：平台发展以增加业务规模、加强供应链能力并提高履约效率、潜在的战略投资和收购、以及包括营运资金、研发、IT数字化基础设施、海外市场发展等一般公司用途。

MRO指“维护”（maintenance）、“维修”（repair）、“运营”（operations），是以维护、维修和运营为目的，而不直接构成最终产品的材料。震坤行为客户提供一站式MRO采购和管理服务，并为产业链各参与方提供数字化和履约解决方案，引领MRO行业通过数字化转型升级实现降本增效。震坤行在GMV、企业客户数量、SKU数量和全面的履约网络方面均处于行业领先地位。2022年震坤行GMV达到94亿人民币，2020年至2022年GMV年复合增长率为37.3%。截至2023年9月30日的最近十二个月，震坤行服务超过64,000家客户。截至2023年9月30日，震坤行提供约1,720万种SKU，覆盖所有主要的MRO产品线。

华兴资本与震坤行拥有长期、深厚的合作关系，在C轮至F轮私募融资和重要并购交易中担任公司的独家财务顾问，为公司引入许多国内外一线战略和财务投资人，其中包括F轮的加拿大养老基金投资公司（CPPIB）和富达管理与研究公司（FMR），持续为公司的发展及资本运作保驾护航。在本次上市过程中，作为唯一一家从始至终一路陪伴公司发展的投行，华兴资本基于对震坤行业务和所处行业的深刻理解，以及在创新经济赛道的长期积累，为公司引入大量优质的投资人，这印证了华兴资本作为中国高速成长的创新经济行业领先者们所信赖的投资银行合作伙伴地位，充分体现了华兴为客户提供全产品资本市场服务及海外资本市场承销的强大实力。

华兴资本产业和科技领域负责人、董事总经理徐锟表示：“我们非常荣幸一路陪伴震坤行从C轮融资走到美股IPO这一重要里程碑，六年内以融资顾问、并购顾问和IPO主承销商等多重身份陪伴公司实现跨越式发展，并成为中国MRO采购服务领域的领军企业，以及中国工业及产业科技平台的重要标杆。期待震坤行继续高速发展，助力中国从工业大国到工业强国的数字化进程，打造中国制造通过数字平台出海，走向全球的助推器。”

华兴资本港美股团队董事总经理叶芊彤表示：“作为联席主承销商，我们全程深度参与助力震坤行登陆美国资本市场，并共同见证这一重要的时刻。在过去的两年中，我们倾情投入，与公司齐心协力，有效应对富有多变性的资本市场环境，充分体现了公司业务的价值、韧性和长期发展前景。公司创始人兼CEO陈龙总和管理层的专业、真挚和拼博，给我们留下了极为深刻的印象。华兴资本作为震坤行的长期资本市场合作伙伴，未来将继续陪伴和助力公司的长远发展。”

华兴资本投行团队多年来深入布局创新经济领域，多次在大型资本市场交易中担任重要角色，先后见证了多家杰出创新经济企业的重大里程碑，包括参与完成快手、美团、百度、京东、京东健康、京东物流、汇通达、创新奇智、联易融、泡泡玛特、中通快递、猫眼等企业港股上市和增发项目，以及震坤行、贝壳、拼多多、BOSS直聘、满帮、陆金所、秦淮数据、爱奇艺、腾讯音乐等企业美股上市和增发项目。

长期以来，华兴资本坚持深度覆盖全球知名投资机构，凭借在实践中积累的深刻行业洞见和专业的执行能力，成为公开市场与创新经济企业之间最值得信赖的沟通桥梁。未来，华兴资本将继续聚焦创新经济各细分赛道中的优质企业，全面助力合作伙伴登陆全球资本市场。

免责声明：

本文由华兴资本编写，谨供读者作参考用途，不应被视为在任何地区针对任何证券的研究报告，不构成买卖、认购证券或其它金融工具及产品的邀请或保证。本文所提及的上市公司仅为示例，不代表任何投资分析或投资建议。读者不应仅依靠本文、而应按照自己的判断作出投资决定，并在作出任何投资行动前咨询专业意见。华兴资本不就本文内容作出任何陈述或保证，亦不承担因对本文的使用、不当使用、依赖、分发或占有而产生的任何责任。

免责声明：市场有风险，选择需谨慎！此文仅供参考，不作买卖依据。

文章投诉热线:182 3641 3660  投诉邮箱:7983347 16@qq.com